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29. 依期貨信託事業設置標準第 12 條規定,經營期貨信託事業,發起人中應有符合規定資格條件之機構或公司,其所認股份,合計不得少於第一次發行股份之百分之二十,該機構或公司,下列何者不包括在內?(A)
問題詳情
29. 依期貨信託事業設置標準第 12 條規定,經營期貨信託事業,發起人中應有符合規定資格條件之機構或公司,其所認股份,合計不得少於第一次發行股份之百分之二十,該機構或公司,下列何者不包括在內?
(A)投信投顧公會
(B)銀行
(C)證券商
(D)金融控股公司
參考答案
答案:A
難度:
計算中
-1
書單:
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28. 期貨信託事業得募集發行指數股票型期貨信託基金之規定,下列何者錯誤?(A)指數股票型期貨信託基金指以追蹤、模擬或複製標的指數表現,並在證券交易市場交易,且申購、買回採現金或依據期貨信託契約規定方
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30. 期貨經理事業從業人員至遲於到職日起多少內,應依中華民國期貨業商業同業公會所制定之制式表格申報本人及配偶帳戶內之期貨交易部位、上市、上櫃股票及具股權性質之衍生性商品之名稱及數量?(A)十日 (B
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31. 期貨商受理及執行期貨交易委託時,以電話進行者,必須同步錄音存證,除期貨交易委託有爭議者外,該錄音及傳輸內容至少應保存多久?(A)三個月 (B)二個月 (C)一個月 (D)一年
32. 依期貨信託事業募集期貨信託基金公開說明書應行記載事項準則之規定,對不特定人募集期貨信託基金之公開說明書,風險因素至少應記載之事項,下列何者不包括在內?(A)風險分配的時間(B)從事期貨之交易契
33. 依中華民國期貨業商業同業公會「會員自律公約」之規定,下列何者錯誤?(A)同業會員間不得有惡行削減佣金手續費之競爭,惡意毀損其他會員商譽,惡意不當挖角(B)聘僱符合目的事業主管機關規定資格條件之
34. 下列何者非屬期貨商之業務員?(A)行政管理(B)期貨交易之招攬、開戶、受託、執行或結算交割(C)期貨交易之主辦會計(D)期貨交易之風險管理
35. 有關期貨信託基金之會計,下列何者錯誤?(A)期貨信託基金之淨資產價值,應依有關法令及一般公認會計原則計算之(B)期貨信託事業應於每月計算期貨信託基金之淨資產價值(C)對不特定人募集期貨信託基金
2. 使用 Black- Scholes 訂價模型有許多假設,下列敘述何者正確?Ⅰ.無風險利率是常數,且借貸利率相同。Ⅱ.股價遵循幾何布朗運動,且波動度為常數。Ⅲ.金融商品可無限分割。Ⅳ.無任何交易成
3. 一般而言,對於 Theta 係數的描述,下列何者錯誤?(A)通常為負值(B)股價很低時,係數值的絕對值會變得很大(C)Theta 係數可以視為投資組合的時間衰退(D)對於價平狀態的選擇權,係數值
4. 關於上漲失效買權的描述,以下何者錯誤?(A)Vega 係數值仍會為保持正數(B)其價格相較一般標準選擇權而言較便宜(C)資產價格波動率增加可能會造成選擇權價格下跌(D)一旦資產價格碰到障礙價格時
5. 下列衍生性商品中,何者不是以「差額交割」方式進行清算?(A)換匯換率 (B)股價指數期貨 (C)遠期利率協定 (D)無本金交割遠期外匯
6. VIX 是由哪一種選擇權價格計算得到的波動度指數?(A)S&P 100 index options (B)S&P 500 index options(C)Dow Jones Industrial
7. 當無風險利率上升而其他條件不變下,下列何者為真?(A)買權(calls)價值增加,賣權(puts)價值減少 (B)買權(calls)價值減少,賣權(puts)價值增加(C)買權(calls)和賣
8. 有關交換契約的敘述,下列何者錯誤?(A)皆為標準化商品 (B)利率交換屬之 (C)大多有多個交割時點 (D)多為金融機構間的交易
9. 關於 Vasicek 與 Cox-Ingersoll-Ross 二種利率模型,在給定相同參數的情況下,下列敘述何者為真?(A)利率的期望值、變異數皆相同 (B)利率的期望值、變異數皆不同(C)利
10. 下列何種情形下,歐式買權的 Delta 最大?(A)深價內 (B)價平 (C)深價外 (D)均一樣
11. 交易人如何建構一個 Long Vega、Short Gamma 部位?(A)買入短天期選擇權、賣出長天期選擇權 (B)買入長天期選擇權、賣出短天期選擇權(C)買入並賣出不同執行價格的長天期選擇
12. 臺灣期貨交易所之臺股期貨契約為每點 200 元,目前期貨指數為 10,000 點,某共同基金之規模為 40 億元,β 係數為 1.25,若欲將 β 值降為 0.50,應:(A)買進 750 個
13. 投資人若賣出標的資產並同時賣出該標的資產的選擇權賣權,係稱為下列何種交易策略?(A)Protective Put (B)Covered Call(C)Reverse Protective Pu
14. 若欲透過台股指數期貨對台股指數現貨進行避險,在極小化避險投資組合的變異下,其最適避險比率為何?(A)現貨報酬/期貨報酬 (B)現貨標準差/期貨標準差(C)現貨和期貨的共變異數/現貨變異數 (D
15. 投資人在避險交易策略中採用的期貨合約之標的資產和被避險的資產不相同時稱為下列何者?(A)交叉避險(Cross Hedge) (B)基差避險(Basis Hedge)(C)垂直避險(Vertic
16. 一個歐式股票賣權的標的股價為$55.50,履約價為$50,尚有三個月到期,則此選擇權的 Delta係數最有可能為何?(A)0.76 (B)0.25 (C)-0.18 (D)-0.83
17. 下列哪種部位在標的資產價格下跌時的風險最大?(A)負 Gamma、Delta 中立 (B)正 Gamma、正 Delta(C)負 Gamma、正 Delta (D)正 Gamma、Delta
18. 買進 12 月期貨買權,履約價格$780,同時賣出 12 月期貨買權,履約價格$800,此種交易策略是:(A)水平價差交易(Horizontal Spread) (B)垂直價差交易(Verti
19. 在基差為+4 點時買入期貨並賣出現貨,在基差為-4 點時結清所有部位,此交易的總損益為何?(A)損失 4 點 (B)獲利 4 點 (C)損失 8 點 (D)獲利 8 點
20. 利率可能會大幅變動,但不知會上漲或下跌,則下列何種操作較適當?(A)賣公債期貨買權 (B)買公債期貨買權(C)賣公債期貨買權且賣公債期貨賣權 (D)買公債期貨買權且買公債期貨賣權
21. 何種選擇權 Gamma 風險最高?(A)深價內買權 (B)價平買權 (C)深價外賣權 (D)無從比較