【評論主題】38.小恩認為A股票將優於大盤走勢，卻又無法預知大盤之漲跌方向，為了突顯A股票之優勢，並消除整體股市之風險，在買進A股票時，應同時在股價指數期貨上採取：(A)買方部位 (B)賣方部位 (C)買方及賣方
【評論內容】
多頭避險，所以買入現貨，賣出期貨
【評論主題】38.小恩認為A股票將優於大盤走勢，卻又無法預知大盤之漲跌方向，為了突顯A股票之優勢，並消除整體股市之風險，在買進A股票時，應同時在股價指數期貨上採取：(A)買方部位 (B)賣方部位 (C)買方及賣方
【評論內容】
多頭避險，買入現貨，賣出期貨
【評論主題】37.依美國法規定所有的期貨交易，均必須在交易所進行，而實務上有無例外？(A)不能有例外 (B)地下期貨商可以例外，並受法規規範(C)EFP（Exchange for Physicals）為唯一例外(
【評論內容】
EFP（Exchange for Physicals)是實物交換的意思
【評論主題】28.某客戶以8,800賣出一口臺股指數期貨契約，原始保證金為新臺幣140,800元，而維持保證金為95,600元，問該客戶在下列何種價位時，必須補繳保證金？(臺股指數期貨每一點價值新臺幣200元)(
【評論內容】
賣出期貨契約，所以是賣空，指數價格越高賠越多
A. 140800+(8800-9278)200=140800-95600=45200<95600(原始保證金)
B. 140800+(8800-9000)200=140800-40000=10080095600
【評論主題】13.期貨價格高過現貨價格，而遠期契約價格高過近期契約價格，此種市場稱為：(A)正向市場 (B)逆向市場 (C)期貨市場 (D)現貨市場
【評論內容】
基差=現貨價格-期貨價格<0，為正向市場，反之為逆向市場
【評論主題】9.券商若發行指數型認購權證（Call Warrant），可在指數上漲時如何操作指數期貨避險？(A)賣出指數期貨 (B)視認購權證之價格變化來決定買或賣指數期貨(C)買進指數期貨 (D)無法以指數期貨
【評論內容】
多頭避險策略，所以是買進期貨
【評論主題】5.美國商品研究局期貨指數，簡稱為：(A)EEP (B)CRB (C)PPI (D)CPI
【評論內容】1956年由美國商品研究局編製「商品研究局期貨價格指數」(Commodity Research Bureau Futures Price Index)