題庫堂
檢索
題庫堂
首頁
數學
英文學習
政治學
統計學
經濟學
藥理學
中醫藥物學
財政學
法學知識
公共行政
警察學
BI規劃師
財務管理
公共衛生學
工程經濟學
電力電子學
當前位置:
首頁
33. 期貨交易法第七十三條第二項期貨商不得為期貨交易人進行非必要之交易,該條所指「非必要之交易」,由主管機關考量之因素認定,下列何者錯誤?(A)佣金占期貨交易人權益之比例(B)期貨商每天未平倉量之總
問題詳情
33. 期貨交易法第七十三條第二項期貨商不得為期貨交易人進行非必要之交易,該條所指「非必要之交易」,由主管機關考量之因素認定,下列何者錯誤?
(A)佣金占期貨交易人權益之比例
(B)期貨商每天未平倉量之總額
(C)當日沖銷之比例
(D)期貨交易人帳戶之款項是否足以支付其期貨交易保證金或權利金
參考答案
答案:B
難度:
計算中
-1
書單:
沒有書單,新增
上一篇 :
32. 期貨經理事業從事全權委託期貨交易業務之推廣與招攬活動,下列何者錯誤?(A)內容得涉及現貨市場或期貨市場之交易研究分析意見或建議(B)受任人於從事全權委託期貨交易業務推廣與招攬活動而製作之有關資
下一篇 :
34. 委任人終止期貨交易全權委任契約,下列何者正確?(A)委任人得隨時以書面通知受任人終止期貨交易全權委任契約(B)共同委任人擬提前終止期貨交易全權委任契約者,只要由共同委任人中之一人即得為之(C)
資訊推薦
35. 有關期貨商及其人員之規定,下列何者錯誤?(A)應設置內部稽核,定期或不定期稽核公司之財務及業務,並作成稽核報告,備供查核(B)期貨商經營經紀及自營期貨業務者,應各別獨立作業,其業務資訊不得互為
34. 在 Merton (1974)的模型中,利用公司股價來計算違約機率;期初公司股價為 ,其中,V0 為期初公司資產價值,D 為期末應償還之公司債面額 N (.) ,為標準常態累加機率密度函數,
35. 企業在避險開始及避險期間中,若可預期之避險工具之公平價值或現金流量之變動,抵銷被避險項目之公平價值或現金流量之變動,在以下何區間視為高度避險有效性,適用財務會計準則第 34 號會計公報之避險會
2. 以下有關常態分配在風險管理應用上的敘述,何者為非?(A)VaR 風險值只是資產價值標準差的乘數(B)假設風險因素是常態分配,其衍生性商品的價值也必定是常態分配(C)若投資組合中所有資產價格皆為常
3. 對於各類風險的描述,以下何者為非?(A)財務風險主要可以分成市場風險、信用風險與營運風險三大類(B)市場風險指的是因金融市場價格波動造成損失的風險(C)信用風險指的是因交易對手無法履行合約義務造
4. 若某金融機構在 95%信心水準下的隔夜 VaR 風險值是 50 億元,表示此金融機構預期會面臨下列哪一狀況?(A)在未來 100 天內會有 5 天損失不超過 50 億元(B)在未來 100 天內
5. 若某投資組合的損益服從常態分配,但是每日損益的分配是獨立的。已知該投資組合價值的日變異數為 400 萬元,估計在 100 天 VaR 風險值時所需的標準差可推估為幾萬元?(A)200 (B)40
6. 在針對選擇權部位進行避險時,採取 Gamma 避險的動機為何?(A)法令規定 (B)交易對手的倒帳風險(C)標的資產價格的巨幅變動 (D)標的資產價格波動率的改變
7. 下列風險管理手段與方法中,何者是用來管理市場風險的?(A)每日結算損益 (B)Delta-Gamma 避險 (C)提列擔保品 (D)以上皆是
8. 在 Black-Scholes 模型為真的假設下,N(d1)=0.565,N(d2)=0.432,若欲對 1,000 單位選擇權的空頭部位進行 Delta 避險,應如何交易標的資產?(A)賣 5
9. 以下對於選擇權 Delta 的敘述何者有誤?(A)範圍在0與1 之間 (B)到期時不是 0 就是 1(C)價平選擇權在接近到期時變化會縮小 (D)在 Black-Scholes 模型中不是 N(
10. 以下對於買權 Gamma 的敘述何者有誤?(A)和賣權的 Gamma 相等 (B)可視為衡量 Delta 變動的風險(C)價外買權的值往往大於價平買權的值 (D)為規避此風險往往需要另外一個選
11. 若真實的資產價格報酬率分配為厚尾的 t 分配,但分析師卻誤用常態分配來計算 VaR 風險值,此風險值與真實風險的關係為何?(A)高估 (B)低估(C)相等 (D)不一定
12. 以下對衍生性商品交易保證金的敘述,何者正確?(A)目的主要在控管市場風險(B)餘額低於維持保證金水準時必須補繳到原始保證金的水準(C)餘額即使遠超過原始與維持保證金水準,契約部位未結清前不得動
13. 假設風險貼水等於 0.5 元,現貨與 3 個月後到期的期貨價格分別為 20 與 22 元,3 個月後的現貨預期價格為多少元?(A)22.5 (B)22(C)20.5 (D)20
14. 若使用美式選擇權進行交易,那些策略會因為提前履約而失敗? Ⅰ:買權牛市跨價交易;Ⅱ:賣權牛市跨價交易;Ⅲ:買權熊市跨價交易;Ⅳ:賣權熊市跨價交易(A)僅Ⅰ、Ⅱ (B)僅Ⅰ、Ⅲ(C)僅Ⅱ、Ⅲ (
15. 下列各種選擇權的交易策略中,何者交易動機是基於對波動率的預期? Ⅰ:跨價交易;Ⅱ:跨期交易;Ⅲ:蝶式交易;Ⅳ:跨式交易(A)僅Ⅰ、Ⅱ (B)僅Ⅱ、Ⅲ(C)僅Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ (D)全部皆是
16. 以下何者不是新版巴賽爾協定三大綱領之一?(A)資本適足率 (B)監理審查程序(C)市場制約之標準 (D)商業倫理之建立
17. 以下有關新版巴賽爾協定信用風險規定內容敘述何者有誤?(A)信用風險計算方式包含了標準法與內部評等法(B)金融機構可自行決定使用標準法或內部評等法(C)風險權數可參考外部信用評等機構依據嚴格標準
18. 以下對於財務會計準則第 34 號公報內容的敘述,何者有誤?(A)金融商品應以公平價值評價入帳(B)衍生性商品至少須以成本與市價孰低法入帳(C)適用範圍不包括放款承諾(D)若符合規定的所有避險要
19. 以下針對財務會計準則第 34 號公報中有關避險會計的敘述,何者有誤?(A)適用範圍包括財務保證合約與被指定且為有效的避險工具(B)必須符合針對避險工具、被避險項目與避險條件的規定(C)避險之實
20. 下列對於 VaR 風險值缺點的敘述,何者有誤?(A)風險值只說明在某個機率下可能的最大損失(B)風險值無法說明萬一損失超過風險值時的狀況(C)使用風險值當作內控標準會誘使交易員大量放空價外選擇
21. 下列哪一種估計風險指標的方法得不假設資產價值的機率分配? Ⅰ:蒙地卡羅模擬法;Ⅱ:直方圖觀察法;Ⅲ:隨機歷史模擬法;Ⅳ:拔靴法(A)僅Ⅰ、Ⅱ (B)僅Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ (C)僅Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ (D)僅Ⅰ
22. 若某一股票報酬率服從常態分配,現在股票價格為 100 元,報酬率年標準差為 20%,現有一選擇權合約,Delta 為 0.75,Gamma 為 0.03,假設 1 年有 250 個交易日,則利
23. 以下對於壓力測試之敘述,何者為真?(A)目的在檢驗模型之正確性 (B)情境分析是方法之一(C)往往需要假設機率分配 (D)大部分方法非常科學不需要主觀判斷