1. 下列哪一項不屬於產業風險？(A)廢止獎勵投資條例 (B)儲蓄率提高 (C)政府成立大汽車廠 (D)成立南部科學園區
2. 政府政策改變影響股市下跌，請問這屬於何種風險？(A)利率風險 (B)違約風險 (C)事業風險 (D)市場風險
3. 股價指數及廠房設備的訂單為：(A)領先經濟指標 (B)即時經濟指標 (C)落後經濟指標 (D)警戒經濟指標
4. 下列何者為透過投資而取得公司所有權的方式？(A)期貨契約 (B)公司債(C)普通股 (D)賣出選擇權（Put Option）
5. 若存續期間（Duration）相同，則公債之殖利率將較公司債為：(A)高 (B)低 (C)相同 (D)不一定
6. 小傅投資一張以日圓計價的國外債券，當新台幣對日圓升值時，對小傅的影響為何？(A)較為有利 (B)較為不利 (C)沒有影響 (D)視升值幅度而定
7. 投資股票所能賺取的所有現金流量的現值稱為：(A)股利發放率 (B)真實價值 (C)本益比 (D)保留盈餘率
8. 股利固定成長之評價模式─高登模式（Gordon Model）在何種情況下無法適用？(A)折現率小於股利成長率 (B)折現率大於股利成長率(C)股利成長率小於 0 (D)股利成長率等於 0
9. 一般而言，風險較大的公司，其可接受的本益比：(A)較大 (B)較小 (C)不變 (D)不一定較大或較小
10. 國內股市通常以何者為長期平均線？(A)72 日平均線 (B)13 週平均線 (C)52 週平均線 (D)12 日平均線
11. 竭盡缺口（Exhaustion Gap）通常出現在一波行情（無論上漲或下跌）的：(A)發動階段 (B)中間位置 (C)尾聲 (D)盤整階段
12. 下列何者不屬於市場風險？(A)貨幣供給額的變動 (B)利率的變動(C)政治情況的變化 (D)某公司核心人士遭同業挖角
13. 下列何者為投資人無法利用分散投資組合規避之風險？(A)公司董事長之健康 (B)市場不景氣 (C)公司銷售量下降 (D)產業停滯成長
14. 下列何者並非強式效率市場檢定中，公司內部人員檢定之對象？(A)董事 (B)總經理 (C)重要股東 (D)基金經理人
15. 漲跌幅之限制：(A)可能會延緩股價在反應資訊上之速度 (B)對於股價反應資訊並無任何影響(C)是一個具有效率的市場必有的措施 (D)是半強式效率市場之特質
16. 根據資本資產訂價模型（CAPM），抗跌性強的股票其系統性風險指標可能為：(A)β＞1 (B)β＜1 (C)變異數為 0 (D)選項ABC皆非
17. 買賣一年以下短期有價證券的金融市場為：(A)貨幣市場 (B)期貨市場 (C)資本市場 (D)選擇權市場
18. 下列何者不屬於衍生性金融工具？(A)期貨契約 (B)選擇權 (C)公司債 (D)遠期契約
2. 一般而言，事業風險的高低可由隱含在公司未來何者的不確定程度來判斷？(A)股票報酬率 (B)股利發放率 (C)股東權益報酬率 (D)資產報酬率
3. 下列何種有價證券通常會以折價發行，到期時償還面額？(A)特別股 (B)零息債券 (C)政府債券 (D)附認股權公司債
19. 一般而言，若公司未來成長機會的價值已被反映到當期股價上，則購買何種股票的投資人將無法賺到超額報酬？(A)負成長公司 (B)零成長公司 (C)正成長公司 (D)選項ABC皆是
4. 下列何者不是購買零息債券所會面對的風險？(A)利率風險 (B)違約風險 (C)購買力風險 (D)再投資風險
20. 請問在技術分析中出現 M 頭代表什麼訊號？(A)買進訊號 (B)賣出訊號 (C)盤整訊號 (D)無法判斷
21. 每股股價除以每股銷售額評價法，不適用於哪類公司？(A)銷售額大幅成長的公司 (B)毛利率低的公司(C)負債比率低的公司 (D)業外損益比重高的公司
5. 在其它條件不變下，公司發放股票股利將造成每股盈餘：(A)上升 (B)下跌(C)不變 (D)不一定上升或下跌