25.某公司欲依新版巴塞爾協定計提作業風險適足資本,若該公司過去三年營業毛利依次為 -800, 000元、3, 000, 000元、4, 000, 000元,則該公司若採行基本指標法來計提,其計提的金
26.債券市場平均每年波動度為20%,債券交易員於此一市場交易量為1億元,且每年賺進500萬 元,假設風險性資本是以99%信賴水準之一年VaR來計算,且報酬率為常態分配,N(2. 326)=0. 99
綠建公司將新台幣一億元投資於政府公債上,假設公債組合的存續期間為7. 8年,且目前臺灣 期交所公債期貨價格為95. 0,最便宜交割公債其存續期間為9.1年。【題組】27.請問該基金經理人應如何 操作公
31.假設投資人持有信用等級AA的債券2, 000萬元,信用等級BBB的債券4, 000萬元。若AA等級 債券與BBB等級債券未來一年的違約機率分別為1%與3%,且兩債券同時違約的機率為零。AA 等級
32.某公司債的累積違約機率如下:第一年21%,第二年33 %,第三年46%,第四年58%,則該公司 債在前兩年未違約而於第三年違約的條件機率為:(A)10.25%(B)19.40%(C)30.89%
33.有A、B兩資產,其VaR分別為100及300。若一投資組合中A資產與B資產各佔50%,當該投 貢組合的VaR為250時’請問A、B兩貢產間的相關係數為多少?(A)-0.625(B)-0.715(
2.假設一公司之投資組合價值為2千5百萬,而系統風險為1.5。目前指數為1,000點,而指數期貨 合約每點200元,則該公司應如何操作指數期貨,使其投資組合的市場風險降至0.9?(A)買入 75 口(
3.若目前價值63萬的某一投資組合與S&P500指數同方向且同幅度變動。目前S&P500指數為 2100。則須如何操作指數選擇權,才能使投資組合價值不低於60萬?(A)賣出履約價為2,000的買權(B
7.某公司欲依新版巴塞爾協定計提作業風險適足資本,若該公司過去三年營業毛利依次為 5,000,000、-3,000,000、100,000,則該公司若採行基本指標法來計提,計提的金額應為何?(A)13
12.下列何項信用風險的衡量模型係建立在信用風險與企業資本結構的關係上?(A)CreditMetrics 法(B) CreditRisk+法(C)CreditPortfolio View 法(D) K
13.下列何者非SPAN(StandardPortfolio Analysis of Risk)保證金系統的主要參數?(A)賣出選擇權最低保證金(B)波動率偵測全距(C)利率偵測全距(D)極端變動偵測