30. 在 KMV 信用模型架構之下，若一公司資產為 300 萬，負債為 240 萬，資產標準差為 30萬，則其違約標準差距離為：(A)1 個標準差 (B)2 個標準差 (C)3 個標準差 (D)條件
35. 企業在避險開始及避險期間中，若可預期之避險工具之公平價值或現金流量之變動，抵銷被避險項目之公平價值或現金流量之變動，在以下何區間視為高度避險有效性，適用財務會計準則第 34 號會計公報之避險會
2. 以下有關常態分配在風險管理應用上的敘述，何者為非？(A)VaR 風險值只是資產價值標準差的乘數(B)假設風險因素是常態分配，其衍生性商品的價值也必定是常態分配(C)若投資組合中所有資產價格皆為常
3. 對於各類風險的描述，以下何者為非？(A)財務風險主要可以分成市場風險、信用風險與營運風險三大類(B)市場風險指的是因金融市場價格波動造成損失的風險(C)信用風險指的是因交易對手無法履行合約義務造
4. 若某金融機構在 95%信心水準下的隔夜 VaR 風險值是 50 億元，表示此金融機構預期會面臨下列哪一狀況？(A)在未來 100 天內會有 5 天損失不超過 50 億元(B)在未來 100 天內
5. 若某投資組合的損益服從常態分配，但是每日損益的分配是獨立的。已知該投資組合價值的日變異數為 400 萬元，估計在 100 天 VaR 風險值時所需的標準差可推估為幾萬元？(A)200 (B)40
17. 以下有關新版巴賽爾協定信用風險規定內容敘述何者有誤？(A)信用風險計算方式包含了標準法與內部評等法(B)金融機構可自行決定使用標準法或內部評等法(C)風險權數可參考外部信用評等機構依據嚴格標準
18. 以下對於財務會計準則第 34 號公報內容的敘述，何者有誤？(A)金融商品應以公平價值評價入帳(B)衍生性商品至少須以成本與市價孰低法入帳(C)適用範圍不包括放款承諾(D)若符合規定的所有避險要
19. 以下針對財務會計準則第 34 號公報中有關避險會計的敘述，何者有誤？(A)適用範圍包括財務保證合約與被指定且為有效的避險工具(B)必須符合針對避險工具、被避險項目與避險條件的規定(C)避險之實
20. 下列對於 VaR 風險值缺點的敘述，何者有誤？(A)風險值只說明在某個機率下可能的最大損失(B)風險值無法說明萬一損失超過風險值時的狀況(C)使用風險值當作內控標準會誘使交易員大量放空價外選擇
21. 下列哪一種估計風險指標的方法得不假設資產價值的機率分配？ Ⅰ:蒙地卡羅模擬法；Ⅱ:直方圖觀察法；Ⅲ:隨機歷史模擬法；Ⅳ:拔靴法(A)僅Ⅰ、Ⅱ (B)僅Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ (C)僅Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ (D)僅Ⅰ
22. 若某一股票報酬率服從常態分配，現在股票價格為 100 元，報酬率年標準差為 20%，現有一選擇權合約，Delta 為 0.75，Gamma 為 0.03，假設 1 年有 250 個交易日，則利
24. 以下有關回溯測試執行要點的敘述，何者有誤？(A)取得適合的資料是測試可信度的基礎(B)以頻率為基礎的檢定最簡單，但損失的資訊最多(C)最好不要同時使用多種檢定方法，以免彼此不一致而無法判斷(D
2.今年初某證券商因股市大跌，權證交易避險操作不及，導致鉅額虧損，3月稅後虧損高達約新臺幣47億元，主要是因為對下列何種操作避險不足?(A)發行認售權證(B)購買認售權證(C)發行認購權證 (D)購買